宏豐轉(zhuǎn)債，2022年3月15日(周二)申購(gòu)，A，規(guī)模3.21億元，轉(zhuǎn)股價(jià)值96.97，申購(gòu)代碼370283，四星評(píng)級(jí)，積極申購(gòu)，創(chuàng)業(yè)板轉(zhuǎn)債。

轉(zhuǎn)債信息

發(fā)行規(guī)模：3.21億元;存續(xù)期限：6年;債券利率：第一年0.5%，第二年0.7%，第三年1.0%，第四年2.0%，第五年2.5%，第六年3.0%;可轉(zhuǎn)債信用評(píng)級(jí)：A;主體信用評(píng)級(jí)：A

下修條件：30/15/90%(意思：正股股票任意連續(xù)三十個(gè)交易日中至少有十五個(gè)交易日的收盤(pán)價(jià)格低于當(dāng)期轉(zhuǎn)股價(jià)格的90%)。

強(qiáng)贖條件：30/15/130%(意思：轉(zhuǎn)股期內(nèi)，正股股票任意連續(xù)三十個(gè)交易日中至少有十五個(gè)交易日的收盤(pán)價(jià)格高于當(dāng)期轉(zhuǎn)股價(jià)格的130%)

回售條件：30/70%(意思：最后兩個(gè)計(jì)息年度，正股股票任意連續(xù)三十個(gè)交易日的收盤(pán)價(jià)格低于當(dāng)期轉(zhuǎn)股價(jià)格的70%)

正股概況

溫州宏豐(SZ:300283)：主營(yíng)業(yè)務(wù)是電接觸功能復(fù)合材料、元件、組件及硬質(zhì)合金產(chǎn)品的研發(fā)、生產(chǎn)和銷(xiāo)售。其主要產(chǎn)品為顆粒及纖維增強(qiáng)電接觸功能復(fù)合材料及元件、層狀復(fù)合電接觸功能復(fù)合材料及元件、一體化電接觸組件及硬質(zhì)合金四大類(lèi)?？蛻舭ㄕ╇娖?、德力西、西門(mén)子、施耐德、森薩塔、艾默生、伊頓、通用電氣等企業(yè)。

涉及電力設(shè)備、電網(wǎng)設(shè)備、配電設(shè)備等概念。

基本面一般，估值適中，近幾年來(lái)業(yè)績(jī)一般，經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金流余額一般，負(fù)債率較高，償債能力較弱。2021年業(yè)績(jī)預(yù)告顯示，預(yù)計(jì)2021年1-12月歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)為：5700萬(wàn)元至7300萬(wàn)元，與上年同期相比變動(dòng)幅度：63.17%至108.97%。

申購(gòu)建議

公司其主要產(chǎn)品為顆粒及纖維增強(qiáng)電接觸功能復(fù)合材料及元件、層狀復(fù)合電接觸功能復(fù)合材料及元件、一體化電接觸組件及硬質(zhì)合金四大類(lèi)。

目前宏豐債的轉(zhuǎn)股價(jià)值為96.97元，結(jié)合評(píng)級(jí)、相似轉(zhuǎn)債、正股質(zhì)地等因素，目前給予10%～20%的溢價(jià)率。預(yù)估單簽收益60～170元之間。公司實(shí)力雄厚，屬熱門(mén)賽道，結(jié)合A評(píng)級(jí)，尚可申購(gòu)。

關(guān)鍵詞： 宏豐轉(zhuǎn)債 申購(gòu)代碼 轉(zhuǎn)股價(jià)值 信用評(píng)級(jí) 債券利率